近日，在首爾舉行的2024年亞洲石化行業(yè)大會(huì )上，ICIS負責化工業(yè)務(wù)分析的副總裁亞歷克斯·利德貝克表示，由于化工行業(yè)逐漸意識到需求不會(huì )在短期內明顯改善，為遏制住利潤率的下降，整個(gè)2024年化工行業(yè)的產(chǎn)能關(guān)閉或將加速，其中，乙烯、丙烯、乙二醇、對二甲苯和苯乙烯這5種基礎化學(xué)品受影響最大。
利德貝克表示：“在全球前所未有的產(chǎn)能過(guò)剩以及需求疲軟的環(huán)境下，大多數化工產(chǎn)品的利潤率都受到了影響?；A化學(xué)品的需求總體上仍在增長(cháng)，但比不上產(chǎn)能的增長(cháng)，全球市場(chǎng)要擺脫過(guò)剩產(chǎn)能非常困難?！盜CIS供求數據庫的數據顯示，全球基礎化學(xué)品需求增速正在放緩。2017年，上述5種產(chǎn)品的需求為2.54億噸，2020年達到2.79億噸，2017至2020年的年均增速為3.2%。2023年，5種產(chǎn)品需求為3.05億噸，2020至2023年的年均增速為3.1%。ICIS預計，5種產(chǎn)品到2030年的需求預計為3.64億噸，2023至2030年的年均增速預計將放緩至2.7%。
利德貝克將當前化工業(yè)面臨的市場(chǎng)困境歸因于近年來(lái)全球范圍內的產(chǎn)能過(guò)剩，特別是乙烯、丙烯、乙二醇、對二甲苯和苯乙烯等基礎化學(xué)品的產(chǎn)能持續過(guò)剩。利德貝克指出：“目前的產(chǎn)能過(guò)剩是前所未有的。除非出現大規模停產(chǎn)，否則市場(chǎng)不會(huì )在短期內重新平衡大多數產(chǎn)品。當企業(yè)決定不保留現有資產(chǎn)并推遲最終投資決策時(shí)，就會(huì )出現大規模產(chǎn)能關(guān)閉潮?！?/span>
目前的供應過(guò)剩嚴重侵蝕了化工產(chǎn)品的利潤率，使許多化工生產(chǎn)商陷入虧損。利德貝克稱(chēng)，曾經(jīng)的一些重點(diǎn)市場(chǎng)和舉措將很難發(fā)揮作用。過(guò)去，中國是全球化工生產(chǎn)商化解過(guò)剩的希望所在，但這次，利德貝克指出：“如果你回顧之前的下行周期，中國市場(chǎng)幫助擺脫了這種過(guò)剩產(chǎn)能，但這次的情況有所不同。從2020年到2023年，中國市場(chǎng)的大宗化學(xué)品進(jìn)口量正在大幅減少?！睋蘒CIS供求數據庫的數據顯示，就聚丙烯(PP)、低密度聚乙烯(LDPE)、線(xiàn)型低密度聚乙烯(LLDPE)和高密度聚乙烯(HDPE)這四種化學(xué)品而言，2019年中國的進(jìn)口量為2100萬(wàn)噸，2020年為2500萬(wàn)噸，2021年為2000萬(wàn)噸，2022年為1900萬(wàn)噸，2023年為1400萬(wàn)噸，相比2020年減少了1100萬(wàn)噸?！?/span>
由于原本的重點(diǎn)市場(chǎng)發(fā)生變化，擺脫目前的市場(chǎng)不平衡需要更長(cháng)的時(shí)間。利德貝克談到：“擺脫這種產(chǎn)能過(guò)剩狀態(tài)需要很長(cháng)時(shí)間?；ば袠I(yè)將需要做出一些艱難的決定來(lái)重新平衡市場(chǎng)，包括永久關(guān)閉工廠(chǎng)，項目延遲，甚至取消。所以，我們認為從今年開(kāi)始，未來(lái)幾年將會(huì )發(fā)生的事情是，越來(lái)越多的化工裝置永久性關(guān)閉。雖然中東和北美的低成本資產(chǎn)是安全的，但其他地區的高成本生產(chǎn)商卻很脆弱?！?/span>
利德貝克認為，關(guān)停裝置是必要的，但一些因素已經(jīng)拖慢了相關(guān)決策。比如，許多進(jìn)入衰退的公司需要考慮財務(wù)穩定性，一些化工公司與其煉油業(yè)務(wù)總體仍受益于目前有利的裂解價(jià)差，以及各公司對需求強勁反彈的希望還在繼續。
利德貝克稱(chēng)：“許多化工公司在進(jìn)入低迷周期時(shí)財務(wù)狀況相當良好，這使它們能夠在利潤率低迷的情況下稍微走得遠一些。然而，預期的需求復蘇并沒(méi)有實(shí)現。2022年上半年時(shí)我們預計2023年上半年的需求會(huì )放緩，但2023年下半年的需求將非常強勁。顯然，這并沒(méi)有發(fā)生，我們在2024年也沒(méi)有看到任何重大改善?！?/span>
